春節(jié)過后的兩個(gè)交易日，外資凈買入金額達(dá)300億元，1月30日，北向資金全體凈流入超186億元，次日，北向資金持續(xù)買入，突破100億元。至此，外資1月掃貨額度已經(jīng)達(dá)到1400億元，刷新單月最高記錄。去年四季度上揚(yáng)行情之后，機(jī)構(gòu)之間的投資分歧加大。從1月的調(diào)研活動(dòng)中，或許可以看出一些投資跡象。

Wind數(shù)據(jù)顯示，1月共有331家上市公司接受調(diào)研，其中埃斯頓接收290家機(jī)構(gòu)投資者調(diào)研，成為當(dāng)月關(guān)注度最高的個(gè)股。此外，滬電股份、大族激光也頗受機(jī)構(gòu)投資者關(guān)注。從行業(yè)看，仍集中在電子、新能源、生物醫(yī)藥等領(lǐng)域。除了共識(shí)外，外資更青睞醫(yī)藥、消費(fèi)。

(資料圖)

埃斯頓最受關(guān)注

公募方面，嘉實(shí)基金尤為勤奮，1月參與了69場(chǎng)調(diào)研。嘉實(shí)基金最關(guān)注度的個(gè)股為民德電子、拓邦股份和安恒信息，集中在電子、信創(chuàng)板塊。博時(shí)基金調(diào)研了包括博思軟件、張家港行和盛路通信在內(nèi)的65只個(gè)股。華夏基金調(diào)研了粵電力、廣信材料和安恒信息等63家公司。

私募方面，趣時(shí)資產(chǎn)走訪了廣信材料、香飄飄和生益電子等33家上市公司，高毅調(diào)研了朗特智能、火星人和韻達(dá)股份等24家上市公司，彤源投資調(diào)研了新萊應(yīng)材、百亞股份和科德數(shù)控。

個(gè)股層面，在1月5日至1月17日期間，埃斯頓接收了290家機(jī)構(gòu)投資者的調(diào)研，是最受關(guān)注的個(gè)股。

埃斯頓主營(yíng)自動(dòng)化核心部件及運(yùn)動(dòng)控制系統(tǒng)、工業(yè)機(jī)器人到機(jī)器人集成應(yīng)用的全產(chǎn)業(yè)鏈。公司業(yè)務(wù)主要分為兩個(gè)核心業(yè)務(wù)模塊：一是自動(dòng)化核心部件及運(yùn)動(dòng)控制系統(tǒng)，二是工業(yè)機(jī)器人及智能制造系統(tǒng)。

公司生產(chǎn)的機(jī)器人產(chǎn)品在鋰電和光伏行業(yè)中保持高速增長(zhǎng)，在投資者關(guān)系活動(dòng)中，公司稱，光伏行業(yè)公司布局較早且走在前列，未來在把握光伏行業(yè)的增量市場(chǎng)基礎(chǔ)上，公司希望在光伏行業(yè)打通全產(chǎn)業(yè)鏈的應(yīng)用，通過更多的應(yīng)用作為高增長(zhǎng)的補(bǔ)充。公司在2022年開始全面進(jìn)入鋰電行業(yè)，訂單主要來自行業(yè)頭部客戶，2023年希望通過開拓更多的客戶帶動(dòng)高增長(zhǎng)。公司也在積極布局下游新興行業(yè)的應(yīng)用，包括儲(chǔ)能、半導(dǎo)體設(shè)備、生物醫(yī)藥等行業(yè)。同時(shí)，汽車行業(yè)也是公司下步重點(diǎn)拓展的行業(yè)，公司正在與多家主機(jī)廠客戶推進(jìn)相關(guān)產(chǎn)品應(yīng)用的研究及試用。

外資青睞醫(yī)藥、消費(fèi)

不久前取得公募牌照的施羅德投資在春節(jié)前調(diào)研了埃斯頓和漢鐘精機(jī)；瑞士聯(lián)合銀行調(diào)研次數(shù)最多，參與了13次，現(xiàn)場(chǎng)調(diào)研了穩(wěn)健醫(yī)療、中密控股和奧華內(nèi)鏡；睿思資本調(diào)研了8家公司，包括民德電子、埃斯頓和風(fēng)華高科等個(gè)股；加拿大年金也現(xiàn)場(chǎng)調(diào)研了奧華內(nèi)鏡；高盛資管參與了智飛生物、偉星新材的視頻會(huì)議，參與了華潤(rùn)微和傳音控股的現(xiàn)場(chǎng)會(huì)議。野村證券視頻調(diào)研了周大生、普利制藥，現(xiàn)場(chǎng)調(diào)研了萊茵生物。

總的來看，外資更關(guān)注醫(yī)藥、消費(fèi)領(lǐng)域。威靈頓投資股票投資組合經(jīng)理張博此前表示，在中國(guó)股票投資領(lǐng)域看到了結(jié)構(gòu)性投資機(jī)會(huì)。例如，許多中國(guó)公司有望從與全球能源轉(zhuǎn)型相關(guān)的強(qiáng)勁國(guó)內(nèi)需求中獲益，包括太陽能供應(yīng)鏈中的供應(yīng)商和電動(dòng)汽車供應(yīng)鏈的參與者。在醫(yī)療保健領(lǐng)域，中國(guó)政府正在推動(dòng)二三線城市醫(yī)院和醫(yī)療服務(wù)質(zhì)量的提高，這將有利于服務(wù)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的本土醫(yī)療器械制造商。此外，他預(yù)計(jì)行業(yè)整合和資本紀(jì)律的改善將創(chuàng)造投資機(jī)會(huì)。例如，境內(nèi)快遞行業(yè)在完成大規(guī)模并購(gòu)整合后，留下的企業(yè)將能夠顯著提高利潤(rùn)率。