近日，銀保監會辦公廳向行業內下發了《中國銀保監會辦公廳關于私募股權基金管理人不良記錄名單的通報》。

根據通報，被列入不良記錄名單的私募股權基金管理人共有13家。通報要求，各保險機構依據相關規定和程序，停止與名單中私募股權基金管理人的投資合作，不得與其發生任何業務往來，審慎與其核心管理人員開展任何業務往來。

13家私募股權基金管理人列入不良記錄名單

(相關資料圖)

此次共有13家私募股權基金管理人被列入不良記錄名單，相關公司主要分布在北京和深圳。

通報表示，為加強保險資金投資私募股權基金監管，保障保險資產安全，根據《保險資金投資股權暫行辦法》第三十七條和《中國銀保監會關于加強保險機構資金運用關聯交易監管工作的通知》，結合現場檢查和風險排查中發現的問題，銀保監會梳理形成了這份私募股權基金管理人不良記錄名單。

根據《保險資金投資股權暫行辦法》第三十七條，投資機構和專業機構參與保險資金投資股權活動，存在違反有關法律、行政法規和本辦法規定行為的，保險監管部門有權記錄其不良行為，并將有關情況通報其監管或者主管部門。情節嚴重的，保險監管部門將責令保險公司停止與該機構的業務，并商有關監管或者主管部門依法給予行政處罰。保險公司不得與列入不良記錄名單的投資機構和專業機構發生業務往來。

“很突然，”一位私募股權基金管理人負責人分析，這應該是監管部門第一次發這類名單，在行業里影響很大。

有私募股權基金管理人近期被警示

通報并未披露13家公司被列入名單的具體原因。券商中國記者梳理發現，有公司在近期被警示和通報批評過。

例如，11月7日，江西證監局發布了關于對深圳市高特佳投資集團、蔡達建采取出具警示函措施的決定。

根據決定書，2017年4月26日至2019年1月22日期間，根據《公司法》第二百一十六條規定，蔡達建實際控制高特佳集團。高特佳集團在華潤博雅生物制藥集團股份有限公司2017年年報、2018年年報中均披露“截至報告期末，控股股東高特佳集團的股權結構比較分散，無單一股東通過直接或間接方式能單獨實際控制高特佳集團，高特佳集團無控股股東、無實際控制人”，與實際情況不符。

根據《上市公司信息披露管理辦法》第五十九條規定，江西證監局決定對高特佳集團及蔡達建采取出具警示函的監管措施。你公司及相關責任人應提高規范運作意識，切實做好信息披露工作。

近年來，保險投資私募股權基金的限制逐漸放開。

為鼓勵保險資金有序地進行股權投資，發揮保險資金長期穩定和價值投資的作用，2010年監管部門發布《保險資金投資股權暫行辦法》。2021年底，銀保監會發布了《關于修改保險資金運用領域部分規范性文件的通知》，允許保險資金投資由非保險類金融機構實際控制的股權投資基金，取消保險資金投資單只創業投資基金的募集規模限制，支持保險機構加強與專業股權投資機構合作，豐富創業企業長期資金來源。

保險資金具有負債特性，投資管理中對于資金的安全性非常重視。監管機構適時發布不良記錄名單，對于保險資金有序開展股權基金投資無疑有積極作用。

相關報告顯示，截至2021年末，保險公司股權投資(包括未上市企業股權、股權投資基金和股權投資計劃，不含境外股權投資數據)規模為1.71萬億元，占總投資資產的比重為7.88%，僅次于債券、金融產品、銀行存款，為保險資金的第四大資產配置類別。